存储芯片股集体大涨，美光、闪迪带头新晋ETF大幅走高 —— 据《科比西快讯》统计，该产品上市至今涨幅约 85%，上市仅 30 个买卖日，资产规模就突破 100 亿美元，成为史上增长速度最快的 ETF。
在全美 5000 余只上市 ETF 中，它的年内资金流入规模跻身前十；买卖活跃度也从 5 月初的第 34 位攀升至全市场前 20。
美光、闪迪等存储芯片个股行情火热，也带头朗希尔存储芯片 ETF（代码 DRAM） 大涨。这只新晋 ETF 主打全面把握行业景气行情、赚取收益。
该 ETF 是全球首只纯存储芯片主题 ETF，于 4 月 2 日正式上市买卖。
其前五大沉仓股均为 2026 年热点强势标的：SK 海力士、美光科技、三星电子、铠侠控股以及闪迪。美国人为智能领域本钱开支热潮持续传导至闪迪、美光等一多存储芯片企业。
亚马逊等超大规模云厂商大举建设人为智能数据中心，市场对存储芯片的需要随之激增。人为智能模型必要海量数据支持高效运行，而存储芯片正是掌管数据存储与传输的主题器件。
美光科技运营掌管人马尼什?巴蒂亚上周在摩根大通进行的会议上暗示：“受持久结构性成分影响，当前市场需要持续超出企业及全行业的供货能力。
我们预计，高带宽内存（HBM）、动态随机存取存储器（DRAM）以及闪存（NAND）的供给严重局面，在 2026 年之后仍将持久一连。
」佧体来看，存储芯片板块目前利好成分十足。但高热度也意味着市场预期抬升、投资风险加大（近期美债收益率走高就曾引发板块短期抛售）。
投资者需维持警惕，并做好资产分散配置。
? 各人怎么看
编程照拂：美联储会议纪要显示：无数官员支持“加息可能性”，降息会商淡出视野|本地功夫5月20日，美联储颁布的最新会议纪要显示，在4月28日至29日的钱币政策会议上，大无数官员暗示若是通胀持续高企，愿意支持提高利率。这一态度较此前显著转向鹰派，标志取“降息”已不再占据会商焦点。|会议纪要指出，无数与会者强调，若是通胀持续固执地高于2%的指标，可能有必要进一步收紧政策。这反映出决策层对通胀远景的深切哀愁。纪要显示，工作人员对今年的通胀预测显著高于3月份，重要原因蕴含能源价值上涨以及中东矛盾带来的供给链压力。|与会者普遍以为，中东地缘政治严重大势可能对经济远景和政策蹊径产生沉大影响。高企的能源价值短期内将持续对整体通胀组成上行压力，绝大无数官员认可通胀回归2%指标所需的功夫将比预期更长。|值妥贴心的是，很多决策者甚至偏差于在政策申明中删除暗示未来可能降息的“宽松左袒”。固然几位官员以为若通胀缓解则年内晚些时辰降息仍相宜，但这已不占主流。这次会议是杰罗姆·鲍威尔担任主席的最后一次会议，候任主席凯文·沃什将接办一个态度更趋强硬的美联储。市场预期已迅速调整，加息的风险自2023年以来初次被端庄纳入考量。 (?491)
大佬：财报季闭幕：中盘消费股Quant评级榜单出炉，Etsy与LTH领跑|随着美股财报季步入尾声，Seeking Alpha平台更新的Quant评级系统于5月26日梳理了中盘非必须消费品板块的最新阐发。目前，这些公司的根基面评级因业绩兑近况况出现了显著分化，其中健身与健康领域及特定电商平台阐发凸起。|在评级靠前的名单中，健身服务平台LTH（Life Time Group Holdings）维持在强势区间。公司近期财报显示其会员留存率创新高，高端健身房与共享办公空间“Athletic Country Club”概想的渗入率提升，这为其中持久盈利能力提供了支持。|手工电商平台Etsy同样位居前列。只管电商宏观环境竞争强烈，但Etsy凭借其怪异的利基市场和不变的活跃买家基数，在成本节造方面获得了进展。市场关注其针对高频买家的会员权利打算能否鄙人一阶段提振商品销售总额。|另一方面，意大利能源巨头UGP（Eni S.p.A．）固然股息率拥有肯定吸引力，但在非必须消费品分类中的量化因子排名相对靠后。这可能与其业务结构中传统能源占比力沉，而市场当前更青睐纯消费或科技驱动的标的有关。此表，部门幼型消费品牌在库存周转方面仍面对压力，这是当前评级榜单分化的沉要成分。|分析指出，相比大盘股的不变性，中盘股在当前周期下更依赖细分赛路的景气宇。拥有强会怨爻性、怪异库存单元（SKU）治理能力及清澈国际扩张蹊径的公司，在Quant系统中的评分通；嵛纸细咚。对于Etsy和LTH而言，若何在维吃炖级优势的同时将市场感情转化为现实营收增速，将是下一阶段的主题看点。 (?274)
过来人乙：印尼总统证实将成立国营企业两全主题资源出口销售|印尼总统普拉博沃?苏比安托于周三在国会暗示，印尼将组建一家国营企业，统一掌管棕榈油、煤炭、铁合金等天然资源的出口销售业务。总统称，该政策旨在增长当局财政收入、强化监管力度、整治廉价报关逃税乱象，若有关问题得到妥善解决，预计可挽回1500 亿美元经济损失。 (?890)